事件：中共中央政治局12月9日召开会议，会议指出，明年要实施更加积极的财政政策和适度宽松的货币政策，充实完善政策工具箱，加强超常规逆周期调节，打好政策“组合拳”，提高宏观调控的前瞻性、针对性、有效性。要大力提振消费、提高投资效益，全方位扩大国内需求。
政策催化下，顺周期属性较强的耐用消费品需求有望持续释放，内销占比高的家居龙头有望率先受益；其次，伴随下游各领域消费需求回暖，订单有望逐步传导至中游造纸及包装板块，叠加行业格局改善，优选赛道龙头；以及，伴随新国标修订落地，叠加以旧换新补贴支持，两轮车行业格局有望优化，龙头份额提升可期。
各细分板块建议关注的标的如下：
内销家居：【欧派家居】【顾家家居】【索菲亚】【慕思股份】【喜临门】；
造纸及包装：【太阳纸业】【裕同科技】【奥瑞金】【昇兴股份】；
两轮车：【爱玛科技】【雅迪控股】；
个护：【百亚股份】；
文娱：【泡泡玛特】【晨光股份】。
风险提示：政策释放不及预期；下游需求不及预期；原材料成本波动；行业竞争加剧等。
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